金融理论与实务试题2

金融理论与实务试题

一、单项选择题（本大题共20小题，每小题1分，共20分）

在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。 1．马克思的货币起源说立足于（ ） A．劳动价值论 C．劳动价格论

B．商品价值论 D．商品价格论

2．货币在交换中起媒介作用时发挥的职能是（ ） A．价值尺度 C．支付手段

B．流通手段 D．货币贮藏

3．下列关于人民币的表述错误的是（ ） ．．A．1948年12月1日开始发行 C．曾经规定过含金量

4．信用最基本的职能是（ ） A．提高资金使用效率 C．获得投资收益

B．动员闲置资金并加以再分配 D．增强流动性 B．是一种信用货币 D．有主辅币制度

5．根据马克思关于货币起源的论述，价值表现形式经历的几个阶段依次是（ ） A、简单、偶然的价值形式——扩大的价值形式—— 一般价值形式——货币形式 B、简单、偶然的价值形式—— 一般价值形式——扩大的价值形式——货币形式 C、扩大的价值形式——简单、偶然的价值形式—— 一般价值形式——货币形式 D、简单、偶然的价值形式——扩大的价值形式——货币形式—— 一般价值形式 6．货币执行流通手段职能时（ ）

A、必须是现实的货币 B、必须是观念上的货币 C、可以是现实的货币 D、可以是观念上的货币

7．中国国内一切货币支付、结算和外汇牌价，均以哪种货币为价值的统一尺度和计算单位（ ）

A、美元 B、人民币 C、港币 D、欧元 8．在间接融资方式中，是以（ ）为核心中介机构。

A、商业银行 B、证券公司 C、 D、银行 9．下列不属于货币市场特点的是( ) A.交易期限短 B.流动性弱 C.安全性高 D.交易额大 10．目前人民币汇率实行的是( ) A.固定汇率制 B.联系汇率制 C.贸易内部结算价和对外公布汇率的双重汇率制度

D.以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制 11．优先股不具备．．．的特征是（ ） A.有约定的股息

B.优先分配股息

C.优先清偿资产 D.参与公司的经营决策 12．人民币的标价方法是( )

A.交叉标价法 B.间接标价法 C.直接标价法 D.固定标价法

13．基金单位总量可变且投资者可在每个营业日申购或赎回基金单位的是（A．公司型基金 B．契约型基金 C．开放式基金

D．封闭式基金

14商业银行的经营目标是( )

A.利润最大化 B.规模最大化 C.资产最大化 D.负债最大化

15．银行进行公开市场业务操作的主要工具是（ ） A.商业票据 B.股票

C.公司债券

D.国库券

16．20世纪70年代后西方发达国家普遍实行的汇率制度是（ ） A．固定汇率制度 B．浮动汇率制度 C．严格管理制度 D．全面管理制度

17．提高法定存款准备金率表明银行货币的意图是（ ） A．扩张 B．紧缩 C．稳定

D．无法确定

）

18．由债权人开出命令债务人按期付款的票据是（ ） A．商业期票 B．商业汇票 C．商业本票 D．支票 19．下列不属于金融衍生工具市场功能的是( ) A.价格发现B.套期保值C.投机获利D.融通资金 20．治理通货膨胀应采取的货币操作是（ ） A．降低法定存款准备金率 C．在公开市场上卖出有价证券

B．降低再贴现利率 D．降低存贷款利率

二、多项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分）

在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。 21．下列有关间接融资的说法中，正确的是（ ）。 A、间接融资社会安全性较强 B、间接融资中，筹资方直接面对市场

C、间接融资中，银行既是债务人，又是债权人 D、间接融资是以证券公司为核心的

E、间接融资割断了资金盈余者与资金短缺者的直接联系 22．下列关于大额可转让定期存单表述正确的有( ) A.存单面额大 B.二级市场非常发达

C.首创于英国 D.强化了商业银行的资产管理理念 E.存单不记名

23．按发行主体的不同可将债券分为（ ） A．国家债券 B．地方债券 C．金融债券 D．企业债券 E．国际债券

24．下列利率中可以发挥基准利率作用的是（ ） A．再贴现利率 C．同业拆借利率 E．国库券收益率

25．商业汇票包括（ ）

A、支票 B、本票 C、期票

B．再贷款利率 D．长期贷款利率

D、银行承兑汇票 E、商业承兑汇票

26．一般可作为证券发行中介的金融机构有（ ） A．商业银行 C．证券公司 E．保险公司

27．衍生金融工具包括（ ） A．股票 C．认股权证 E．期权合约

28．关于证券流通市场的表述正确的有（ ） A．增强金融工具的流动性 C．增加市场金融工具的总量 E．会对发行市场产生影响

29．通货紧缩的消极影响有（ ） A.企业利润下降 D.财政收入减少

B.失业增加

C.居民收入减少

B．实现资金由投资者向筹资者的转移 D．不改变市场金融工具总量 B．债券 D．期货合约

B．投资银行 D．信托投资公司

E.银行信贷资金来源急剧减少

30．我国的商业银行体系包括（ ）

A、国有商业银行 B、地区性商业银行 C、农村信用合作社 D、城市商业银行 E、外国独资商业银行 三、计算题（本大题共2小题，每小题5分，共10分）

31．企业甲向中国工商银行申请了一笔总额为2000万元的贷款，贷款期限为两年，年利率为6%，按复利计息，到期一次还本付息。请计算到期后企业甲应支付的利息总额。 32．2004年1月1日，某人在中国工商银行储蓄所存入一年期定期存款10万元，若一年期定期存款年利率为2%，单利计息，请计算利息所得税为20%时，此人存满一年的实得利息额。若2004年通货膨胀率为4%，不考虑利息税，请计算此人此笔存款的实际收益率。 四、简答题（本大题共6小题，每小题6分，共36分） 33．简述期权交易的含义。

34．简述证劵发行市场与流通市场的关系。 35．简述固定汇率的优点缺点。 36．简述债券的发行价格的三种类型。

37．简述债券信用评级的原因。 38．简述回购协议的含义。 五、论述题（本大题14分）

39．结合金融市场的功能论述发展我国金融市场的意义。

答案

一．1．A 2.B 3.C 4.B 5. A 6. A 7. B 8. A 9.B 10. D 11. D l2.C 13. C 14. A 15. D 16. B 17.B 18. B 19. D 20．C

二、21. ACE 22. ABE 23. ABCDE 24. ABCE 25. DE 26. BCD 27. CDE 28.ADE 29. ABCD 30. ABCDE

三、31(1)本利和A=P·(1+r)n=2000×(1+6％)2=2247.2(万元)(4分) (2)利息总额i=A—P=22472—2000=247.2(万元)(1分) 32

实得利息额=

100000×2%×1×（1-20%）=1600

实际收益率=名义收益率—通货膨胀率 = 2％—4％ = -2％

四、33

期权交易：实际上是一种选择权交易，即规定期权的买方在支付一定的期权费后，其有权在一定期限内按交易双方所商定的协议价格购买或出售一定数量的股票。 34

1发行市场是筹资者通过股票、债券等传统金融工具的发行，从市场上筹资资金的市场组织机制，

2流通市场是已发行金融工具的转让流通市场

3发行市场是基础，流通市场的发展对发行市场具有促进作用

35

固定汇率的优点是:(1)汇率波动的不确定性将降低；(2)汇率促进物价水平和通货膨胀预期的稳定。

固定汇率制度缺点:(1)容易导致本币币值高估，削弱本地出口商品竞争力，引起难以维系的

长期经常项目收支失衡；(2)同时，僵化的汇率安排可能被认为是暗含的汇率担保，从而鼓励短期资本流入和没有套期保值的对外借债，损害本地金融体系的健康。

36．债券的发行价格，即债券投资者认购新发行债券的价格。有三种类型：

其一是按票面值发行，即平价发行。

其二是按低于票面值的价格发行，即折价发行； 其三是按高于票面值的价格发行，即溢价发行。

37.

一是方便投资者进行债券投资决策。 二是可以减少信誉高的发行人的筹资成本。 38.

回购市场是指通过回购协议进行短期资金融通交易的市场。所谓回购协议指的是在出售证券的同时，和证券的购买商签定协议，约定在一定期限后按原定价格或约定价格购回所卖证券，从而获取即时可用资金的一种交易行为。从本质上说，回购协议是一种抵押贷款，其抵押品为证券。

五、39

（1）金融市场的功能

1金融市场的最基本功能是媒介资金融通对社会资源进行再分配 2今天市场具有支持规模经济的功能

3价格发现也是金融市场的重要功能

4今天市场具有调节宏观和微观经济的功能 （2）发展金融市场的意义

1发展金融市场是完善社会主义市场经济的内在要求 2发展金融市场是经济发展的客观需要

3发展金融市场是完善我国融资机制，优化融资结构的要求 4发展金融市场可以拓宽微观经济主体的投资渠道